Daňové období umí znepříjemnit i jinak klidné investování. Často nejde ani tak o samotnou daň, jako spíš o nejistotu: „Musím něco řešit? Kde to najdu? A co když udělám chybu?“
V tomhle článku vám dám srozumitelný přehled, co se u investic nejčastěji řeší a co naopak bývá zbytečný stres navíc. A zároveň ukážu, co v tom konkrétně usnadňuje Edward – hlavně v přehlednosti podkladů a v tom, jak se dá chytře pracovat s časovým testem.
Poznámka: Pravidla a limity se mohou v čase měnit a vždy záleží na vaší situaci. Berte text jako praktický přehled, ne jako individuální daňové poradenství.
Pro koho je tenhle článek nejdůležitější
Zpozorněte hlavně, pokud platí alespoň jedno z toho:
- jste v režimu paušální daně (hlídáte limity u tzv. jiných příjmů),
- máte DIP (Dlouhodobý investiční produkt) nebo jste ho letos měnili/rušili,
- během roku jste vybíral(a) z investic, přesouval(a) portfolio nebo proběhlo rebalancování,
- máte měnové zajištění nebo častěji řešíte směny měn.
Platí to i pro jiné platformy než Edward
Daňová pravidla neurčuje Edward ani žádná investiční aplikace. Vycházíme vždy z českých zákonů. Ať investujete přes banku, brokera, fondy nebo jiné platformy, základní okruhy jsou typicky stejné: úroky/dividendy, prodeje cenných papírů a někdy i měnové operace.
Rozdíl je nejčastěji v tom, jak přehledné podklady platforma poskytne – a jak moc vám pomůže pohlídat věci typu časového testu.
Věděli jste, že…
[✓] Daňová pravidla jsou stejná napříč platformami (banka, broker, fondy). Rozdíl je hlavně v přehlednosti podkladů.
[✓] Úroky: často jsou daněné srážkou. Pokud ne, může být důležitý limit pro tzv. jiné příjmy 50 000 Kč/rok.
[✓] Prodej cenných papírů: osvobození při příjmu do 100 000 Kč/rok nebo při časovém testu 36 měsíců.
[!] Pokud osvobozený příjem přesáhne 5 000 000 Kč, vzniká oznamovací povinnost finančnímu úřadu.
[✓] Měnové operace/zajištění: typicky bez časového testu, často se hlídá limit 50 000 Kč/rok (jiné příjmy).
1) Úroky z úročené hotovosti: kdy je to „bez práce“ a kdy už ne
V některých nastaveních portfolia může část peněz ležet v úročené hotovosti. U úroků je klíčové, jestli je daň vyřešená srážkou automaticky, nebo zda se musí řešit v daňovém přiznání.
A) Daň je odvedená srážkou automaticky
Pokud je úročená hotovost vedená u instituce, která za vás odvádí srážkovou daň, bývá to pro klienta „bez práce“ – typicky už nic dalšího neřešíte (vždy podle konkrétní situace).
B) Srážková daň odvedená není
Pak se úroky mohou řešit v přiznání. V praxi tu často hraje roli limit pro tzv. jiné příjmy 50 000 Kč za rok – například u klientů v paušální dani.
Praktický tip: Jakmile máte výpisy, nenechávejte to na poslední chvíli. U úroků jde často o „malé položky“, ale právě ty umí v součtu překvapit – hlavně když se k nim přidají měnové operace.
2) Prodej cenných papírů: nehlídá se jen zisk, ale hlavně „příjem“
Tohle bývá nejčastější zdroj nedorozumění. U prodeje cenných papírů se typicky sleduje primárně příjem (prodejní cena) – ne jen čistý zisk. V přiznání se obvykle uvádí příjem, proti němu se uplatní výdaje (nákupní cena a související náklady) a daní se až výsledný rozdíl.
K prodejům může dojít i tehdy, když to člověk „vůbec neměl v plánu“ – například při rebalancování portfolia, přesunech mezi strategiemi, částečných výběrech nebo při změně nastavení rizika.
Ilustrativní příklad (pro pochopení logiky)
Ilustrativní příklad: Prodám ETF za 120 000 Kč, původně jsem ho koupil za 100 000 Kč. Zisk je 20 000 Kč. Jenže pro osvobození se u limitu sleduje příjem (120 000 Kč), ne zisk – tedy limit je překročený, i když zisk je „jen“ 20 000 Kč.
Dvě častá osvobození, která lidem reálně šetří starosti
- Limit 100 000 Kč: Pokud roční úhrn příjmů z prodeje cenných papírů ze všech zdrojů nepřesáhne 100 000 Kč.
- Časový test 36 měsíců: Pokud prodávané cenné papíry držíte déle než 36 měsíců.
Pozor: Pokud je příjem osvobozený (například díky časovému testu) a zároveň přesáhne 5 000 000 Kč, může vzniknout oznamovací povinnost finančnímu úřadu.
Jak v tom pomáhá Edward
- Rebalancování s ohledem na časový test: při úpravách portfolia se dá přednostně sahat na pozice, které už splnily 36 měsíců. Díky tomu se často vyhnete zbytečným zdanitelným prodejům.
- Rebalancování pomocí nových vkladů: místo prodávání se dá složení portfolia často dorovnat tím, že nové peníze směřujete do toho, co je zrovna podvážené. Je to čistší, přehlednější a v řadě situací i daňově šetrnější.
3) Měnové zajištění a jiné měnové operace: tady časový test nepomáhá
Pokud máte zapnuté měnové zajištění (nebo obecně realizujete zisky z měnových operací), u těchto příjmů se obvykle neuplatní časový test.
Prakticky se pak sleduje, zda součet relevantních příjmů za rok nepřesáhne limit pro tzv. jiné příjmy 50 000 Kč. Pokud ano, je potřeba je uvést v daňovém přiznání.
Co si z toho odnést: Měnové zajištění může dávat smysl z pohledu kolísání kurzu, ale administrativně je citlivější. A pokud jste v režimu paušální daně, je potřeba tomu věnovat dvojnásob pozornosti.
Speciální pozor: dvě skupiny, kde se chyby dějí nejčastěji
DIP (Dlouhodobý investiční produkt)
I u DIP účtů platí daňová pravidla. Navíc při předčasném zrušení DIP může typicky nastat povinnost zpětně řešit uplatněné odpočty za posledních 10 let a příspěvky zaměstnavatele. U DIP se vyplatí mít věci nastavené tak, aby plán odpovídal časovému horizontu – a člověk nemusel předčasně „sahat“ na něco, co je navržené na roky.
Klienti v paušální dani
Režim paušální daně může být ohrožen, pokud klient v tzv. jiných příjmech překročí limit 50 000 Kč za rok (u prodejů cenných papírů se typicky sleduje limit 100 000 Kč na příjmy). Pokud limity překročíte, můžete ztratit nárok na paušální daň a přejít do standardního přiznání, což bývá administrativně i finančně náročné.
U této skupiny obvykle dává smysl:
- při změnách portfolia preferovat postupy, které respektují časový test (36 měsíců),
- u úroků preferovat situace, kde je daň řešená srážkou (pokud je k dispozici),
- u měnového zajištění být opatrný a hlídat limit 50 000 Kč/rok (jiné příjmy).
Rychlý checklist: co udělat, abyste měli klid
- Stáhněte si roční výpisy/potvrzení (úroky, dividendy, přehled transakcí).
- Zkontrolujte, zda během roku proběhl prodej cenných papírů (rebalancování, výběr, změna strategie).
- Sečtěte roční příjmy z prodejů cenných papírů a ověřte, jestli spadáte do limitu 100 000 Kč nebo do časového testu 36 měsíců.
- Pokud máte měnové zajištění nebo jiné měnové operace, hlídejte limit 50 000 Kč/rok (jiné příjmy).
- Jste v paušální dani nebo máte DIP? Raději to zkonzultujte dřív, než podáte přiznání.
- Uložte si podklady (výpisy, potvrzení) – ať se k nim dá kdykoli vrátit.
Naše doporučení:
Nechte investování pracovat dlouhodobě a daně řešte klidně a systematicky. Rebalancování a výběry plánujte tak, aby zbytečně nevznikaly prodeje mimo časový test. Jakmile budete mít daňové výpisy, pošlete mi je – projdeme, co se vás letos týká, a nastavíme jednoduchý postup na každý rok.
Závěr
Daně u investic nejsou o panice. Jsou o tom mít plán, vědět, co (ne)řešit, a mít po ruce podklady. Edward vám to v praxi může ulehčit přehledností a tím, že při rebalancování umí pracovat s časovým testem.
Co dál?
Chcete mít jasno, co se vás letos týká? Pošlete mi zprávu a výpisy, které máte k dispozici. Projdeme to stručně, lidsky a bez stresu – a nastavíme postup, který pak jen zopakujete každý rok.
ozvěte se nám
investiční poradce
Právní upozornění:
S obchodováním na kapitálových trzích jsou spojená rizika. Historické výnosy nejsou zárukou výnosů budoucích. Jakékoliv investiční transakce realizujte vždy v souladu s vaším dlouhodobým investičním plánem a doporučujeme je také vždy konzultovat s investičním poradcem, nebo bankéřem.
